Damit eine langfristige Anlagestrategie stabil bleibt, wird die Zusammensetzung meiner Wikifolios regelmäßig überprüft und bei Bedarf angepasst.
Dieses Vorgehen wird als Rebalancing bezeichnet.
Ziel des Rebalancings ist es, die ursprünglich festgelegte Strategie beizubehalten und zu verhindern, dass einzelne Positionen oder Anlageklassen durch starke Kursbewegungen ein zu großes Gewicht im Portfolio einnehmen.
⚖️ Was bedeutet Rebalancing?
Durch unterschiedliche Kursentwicklungen verschieben sich die Gewichtungen innerhalb eines Portfolios automatisch.
Steigen beispielsweise Aktien stärker als andere Anlageklassen, wächst ihr Anteil am Gesamtportfolio. Dadurch verändert sich das Risiko und die ursprünglich geplante Struktur wird verlassen.
Beim Rebalancing werden die Gewichtungen wieder an die strategische Zielallokation angepasst.
- Gewinne einzelner Positionen werden teilweise realisiert
- Untergewichtete Bereiche werden wieder aufgestockt
- Die ursprüngliche Risikostruktur wird wiederhergestellt
- Die Strategie bleibt langfristig konsistent
📈 Ein einfaches Beispiel
Angenommen, ein Portfolio besteht ursprünglich aus:
- 60 % Aktien
- 40 % Anleihen
Entwickeln sich die Aktien deutlich besser als die Anleihen, kann sich die Verteilung beispielsweise auf 70 % Aktien und 30 % Anleihen verschieben.
Dadurch steigt das Risiko des Portfolios.
Beim Rebalancing wird ein Teil der Aktienpositionen reduziert und die ursprüngliche Zielverteilung wiederhergestellt.
🎯 Warum ich Rebalancing nutze
Rebalancing ist ein zentraler Bestandteil meiner langfristigen Anlagestrategien.
- Mehr Disziplin bei Anlageentscheidungen
- Konsequente Einhaltung der Strategie
- Kontrolle des Risikoprofils
- Vermeidung von Klumpenrisiken
- Langfristige Stabilität des Portfolios
Anstatt auf kurzfristige Marktbewegungen zu reagieren, folgt das Rebalancing klaren Regeln und einem festen Zeitplan.
📅 Wann erfolgt das Rebalancing?
Das Rebalancing meiner Wikifolios erfolgt grundsätzlich zu Beginn jedes neuen Quartals.
Dadurch entsteht ein nachvollziehbarer und transparenter Prozess, der unabhängig von kurzfristigen Marktbewegungen durchgeführt wird.
Detaillierte Hintergründe, Beispiele und die konkrete Methodik finden Sie im entsprechenden Themen-Deep-Dive.
📥 Download der Rebalancing-Übersicht
Eine vollständige Übersicht aller dokumentierten Rebalancing-Maßnahmen steht als Excel-Datei zum Download bereit.
📊 Bisherige Rebalancing-Maßnahmen
Nachfolgend finden Sie die vollständige Übersicht aller bisher durchgeführten Anpassungen innerhalb der Wikifolios.
Hinweis: Vergangene Wertentwicklungen sind kein verlässlicher Indikator für zukünftige Ergebnisse. Rebalancing dient der Einhaltung der jeweiligen Strategie und stellt keine Garantie für zukünftige Renditen dar.